Asset Class คืออะไร? สำคัญยังไงต่อการลงทุน Part 3 | Newbie เรียนกับรุ่นพี่ VI EP.5
เจาะลึก 2 สินทรัพย์น่า ลงทุน: REITs และ หุ้น Defensive สร้างกระแสเงินสด เอาชนะเงินเฟ้อ
สำหรับมือใหม่ที่กำลังมองหาช่องทางการ ลงทุน นอกเหนือจากเงินฝากหรือหุ้นกู้ วันนี้เราจะพาไปทำความรู้จักกับ 2 สินทรัพย์ที่น่าสนใจจากรายการ “ลงทุนกล้วยๆ EP.5” ได้แก่ กองทรัสต์ REITs และหุ้นกลุ่ม Defensive ที่จะช่วยสร้างกระแสเงินสดและเอาชนะเงินเฟ้อได้เป็นอย่างดี
REITs (ทรัสต์เพื่อการ ลงทุน ในอสังหาริมทรัพย์) คืออะไร?
REITs ย่อมาจาก Real Estate Investment Trust หรือทรัสต์เพื่อการ ลงทุน ในอสังหาริมทรัพย์ จุดเด่นของสินทรัพย์ประเภทนี้คือ การนำเงินไป ลงทุน ในอสังหาริมทรัพย์ที่เน้นการปล่อยเช่าเพื่อสร้างกระแสเงินสด เช่น ห้างสรรพสินค้า, โกดัง, โรงงาน, โรงแรม หรือ Data Center โดยไม่ได้เน้นการซื้อมาขายไปเหมือนอสังหาริมทรัพย์ทั่วไป
ผลตอบแทนและการเติบโต : ผู้ ลงทุน จะได้รับผลตอบแทนในรูปของ “เงินปันผล” ซึ่งโดยเฉลี่ยในช่วงเวลาปกติจะอยู่ที่ประมาณ 7-10% ต่อปี การ ลงทุน ในกองทรัสต์นี้สามารถช่วยเอาชนะเงินเฟ้อได้อย่างมีประสิทธิภาพ
ตัวอย่างพลังของดอกเบี้ยทบต้น: หากกองทรัสต์ให้ผลตอบแทนเฉลี่ย 8% ต่อปี และนำเงินปันผลไปทบต้นเรื่อยๆ โดยไม่นำออกมาใช้เป็นเวลา 30 ปี เงินต้น 1 ล้านบาทสามารถเติบโตกลายเป็น 10 ล้านบาทได้เลยทีเดียว
ตัวอย่างกอง REITs ที่น่าสนใจ (เพื่อเป็นกรณีศึกษา)
| ชื่อกองทรัสต์ | ประเภทอสังหาริมทรัพย์ที่ ลงทุน | จุดเด่นที่น่าสนใจ |
| CPNREIT | ห้างสรรพสินค้าเซ็นทรัล | มีผู้เช่าและรายได้สม่ำเสมอ แบรนด์แข็งแกร่ง |
| INETREIT | Data Center และระบบ Cloud | จ่ายปันผลบ่อยถึงเดือนละครั้ง รับกระแสเงินสดเหมือนเงินเดือน |
| LHHOTEL | โรงแรม (รวมระดับ 5 ดาวในภูเก็ต) | เกาะกระแสการท่องเที่ยวที่เติบโต |
| PROSPECT | โกดังและโรงงานให้เช่า | เน้นกลุ่ม SME ที่เน้นการส่งออก |
ความเสี่ยงที่ต้องระวังในการ ลงทุน REITs
- ความเสี่ยงจากอัตราดอกเบี้ยนโยบาย: ราคาของ REITs มักจะผกผันกับดอกเบี้ย หากดอกเบี้ยในตลาดสูงขึ้น ราคาของ REITs อาจปรับตัวลดลง เพื่อให้ปันผลดูน่าสนใจชดเชยความเสี่ยง
- ความเสี่ยงเฉพาะตัวของธุรกิจ: แต่ละกองมีความเสี่ยงต่างกัน เช่น โรงแรมอาจกระทบจากโรคระบาด ส่วนโกดังส่งออกอาจกระทบจากค่าเงินบาทที่แข็งค่า ผู้ ลงทุน จึงต้องศึกษาธุรกิจอย่างลึกซึ้งไม่แพ้การซื้อหุ้นทั่วไป
ทั้งนี้ คุณสามารถซื้อกอง REITs ผ่านแอปพลิเคชัน Streaming ได้ง่ายๆ เหมือนการซื้อหุ้นทั่วไป
หุ้น Defensive (หุ้นปันผลปลอดภัยในทุกสภาวะ)
Asset Class ลำดับถัดมาคือหุ้น Defensive หรือ Defensive Stock ซึ่งเปรียบเสมือน “ฝ่ายป้องกัน” ในพอร์ตการ ลงทุน หุ้นกลุ่มนี้มักเป็นบริษัทขนาดใหญ่ที่จำหน่ายสินค้าหรือบริการที่ “จำเป็นต้องใช้ในชีวิตประจำวัน”
ลักษณะเด่นของหุ้น Defensive คือ มีความแข็งแกร่งและทนทานต่อทุกสภาวะเศรษฐกิจ แม้ในปีที่เศรษฐกิจไม่ดี หุ้นกลุ่มนี้ก็ยังสามารถรักษาระดับผลประกอบการ หรือจ่ายปันผลได้อย่างสม่ำเสมอ
ตัวอย่างหุ้น Defensive ที่น่าสนใจ
- TTW (ผู้ผลิตน้ำประปาเอกชนรายใหญ่): มีส่วนแบ่งการตลาดถึง 70% ครอบคลุมกรุงเทพฯ และปริมณฑล จุดเด่นคือจ่ายปันผลสม่ำเสมอปีละ 60 สตางค์ มานานนับ 10 ปีโดยไม่เคยลดลง
- ADVANC (ธุรกิจโทรคมนาคม): มีการจ่ายปันผลเพิ่มขึ้นทุกปี ควบคู่ไปกับราคาหุ้นที่เติบโตเกือบเท่าตัวในช่วง 5 ปีที่ผ่านมา ทำให้ผลตอบแทนรวม (ปันผล + ส่วนต่างราคา) สูงเกิน 10% ต่อปี
Mindset สู่ความสำเร็จในการ ลงทุน
การประสบความสำเร็จในการ ลงทุน ไม่ได้แปลว่าต้องหาผลตอบแทนสูงๆ เสมอไป หากคุณเก็บเงินเก่ง การเลือกสินทรัพย์ที่ปลอดภัยเพื่อปกป้องเงินทุนและเอาชนะเงินเฟ้อก็เป็นทางเลือกที่ตอบโจทย์
อย่าซื้อตามคนส่วนใหญ่ ในโลกการ ลงทุน มี กฎ 80/20 คือคนที่มีฐานะเหนือค่าเฉลี่ยมีเพียง 20% เท่านั้น เมื่อมีข่าวดีประกาศออกมา ราคาหุ้นมักจะสะท้อนความคาดหวังและปรับตัวขึ้นไปแล้ว หากเราซื้อตามคนส่วนใหญ่ในตอนนั้น อาจเสี่ยงต่อการ “ติดดอย” สูงมาก
การ ลงทุน ที่แท้จริงคือการแข่งกันมองเห็น “ภาพในอนาคต” เหมือนการซื้อที่ดินเก็งกำไร เราต้องมองเห็นศักยภาพตั้งแต่วันที่ราคายังถูก ไม่ใช่รอให้พื้นที่เจริญแล้วค่อยเข้าไปซื้อตาม
สรุป
ทั้ง REITs และหุ้น Defensive ต่างเป็นสินทรัพย์ที่ตอบโจทย์ผู้ที่ต้องการสร้างกระแสเงินสดสม่ำเสมอ และต้องการปกป้องพอร์ตจากความผันผวน อย่างไรก็ตาม เนื้อหาทั้งหมดนี้เป็นเพียงกรณีศึกษา ผู้ ลงทุน ควรศึกษาข้อมูลและความเสี่ยงด้วยตัวเองอย่างละเอียดก่อนตัดสินใจเสมอครับ
หมายเหตุ: บทความนี้จัดทำขึ้นเพื่อการศึกษา และการเขียนบล็อกเท่านั้น ไม่ถือเป็นคำแนะนำในการลงทุน ผู้ลงทุนควรศึกษาข้อมูลเพิ่มเติมก่อนตัดสินใจลงทุน
